В "Битуах леуми" пришли к неожиданным выводам по поводу денег для детей
Исследование Службы национального страхования пришло к неожиданным выводам по поводу фланговой программы минфина
Программа "Сбережения для каждого ребенка" ("Хисахон ле-коль йелед"), которая была призвана дать более удачный экономический старт молодому поколению и сократить социальные разрывы, в конце концов может привести к противоположному результату. К такому выводу пришли в Службе национального страхования ("Битуах леуми") после того, как там заказали исследование по этому поводу.
В рамках программы, которую инициировал и продвигал министр финансов Моше Кахлон четыре года назад, государство ежемесячно вкладывает 50 шекелей на счет каждого ребенка в возрасте до 18 лет. У родителей имеется возможность добавлять на счет еще 50 шекелей из бюджета выплат на детей. Стоимость программы - 2,7 млрд шекелей в год, из которых 900 млн составляют родительские выплаты.
"Программа изначально была призвана помочь детям из малообеспеченных семей скопить первоначальный капитал. Однако в нынешней ситуации она позволяет скопить большее количество средств именно детям более обеспеченных родителей", - отметили авторы исследования проф. Даниэль Готлиб и Офир Пинто.
Этому явлению есть два объяснения. Первое - это выбор родителей вкладывать собственные деньги в программу (помимо выплат государства) или нет, второе обусловлено видом программы накопления. С точки зрения этих двух параметров имеется четкое преимущество у более обеспеченных слоев населения.
Исследователи подчеркивают, что у детей, для которых будут производиться максимальные вклады в течение 18 лет, может скопиться капитал в 24.000 шекелей. Однако возможны и меньшие суммы - в соответствии с выбором родителей.
Если родители также вкладывают деньги в накопительную программу, общая сумма сбережений увеличивается вдвое. Из данных "Битуах леуми" следует, что среди наиболее бедных слоев населения только 31,7% родителей вкладывают деньги в программу. В наиболее обеспеченных слоях этот процент увеличивается вдвое и достигает 64,6%. Это может быть связано как с элементарной нехваткой средств у менее обеспеченных родителей, так и с возможным недопониманием важности накопления средств на будущее.
Еще один аспект влияния на сумму сбережений - это избранная программа. Деньги, которые накапливаются в программе, могут поступать на восемь различных накопительных каналов. Если родители не указывают, какая программа является для них предпочтительной, деньги будут накапливаться в пенсионной кассе для так называемых "солидных вкладов".
В предпочтении "агрессивной" программы вложений (повышенная зависимость от рынка ценных бумаг и так далее) есть большая опасность по сравнению с программами "солидными". Но если речь идет о вкладе на длительный промежуток времени, то накопленная премия может оказаться гораздо выше, чем в "солидных" акциях (более 7% годовых по сравнению с 1,5% прибыли в "солидных" накоплениях).
Согласно исследованию, только 57% родителей с низкими доходами выбирают предпочтительную программу накоплений. То есть 43% попадают в программу "по умолчанию". Для сравнения: в обеспеченных семьях программу накоплений выбирают уже 77% населения. Следует предположить, что немалый процент из них выбирают "агрессивные" программы накопления.
В Службе национального страхования предлагают несколько решений, которые могут сократить разрыв в накопленных суммах у детей из слабых и обеспеченных слоев населения.
Первое - поощрение родителей из бедных слоев вкладывать собственные деньги на сберегательные программы. Например, за счет дополнительных увеличений вложенных средств за счет государства.
Другой вариант - автоматическое увеличение государственных вкладов для детей из бедных слоев населения с 50 до 100 шекелей в месяц - без всякой связи, вкладывают ли их родители деньги тоже или нет. Эта альтернатива увеличит расходы государства примерно на 20 млн шекелей в год, она призвана улучшить накопления примерно для 32.000 детей.
Третий вариант, который не будет стоить государству абсолютно ничего, - это изменение критериев для выбора программы накоплений и смена программы по умолчанию на "агрессивную" до тех пор, пока ребенку не исполнится 15 лет.
